Инвестиционное планирование

Вложение капитала в соответствующие активы тесно связано с совокупностью управленческих решений (инвестиционного и финансового характера), принимаемых руководством компании.
Инвестиционные решения связаны с вложением свободных денежных средств в активы предприятия в определенный период времени с целью получения приемлемой прибыли (дохода) в будущем. Инвестирование капитала предполагает оценку активов с позиции их доходности и риска. Ключевым моментом в инвестиционном решении является выбор актива (реального или финансового) для вложения средств.

• сбор необходимой информации о состоянии рынка инвестиционных товаров;
• прогнозирование перспектив рыночной конъюнктуры по интересующим инвестора объектам;
• выбор стратегии поведения на данном рынке;
• гибкая текущая корректировка инвестиционной тактики, а нередко и стратегии.

Таким образом, при принятии инвестиционных решений необходимо учитывать финансовые последствия и их влияние на стратегию поведения предприятия на товарном и финансовом рынках.

Инвестиционные решения принимают собственники и менеджеры. Инвестиционное планирование нельзя рассматривать отдельно от деятельности предприятия в целом, так как оно является частью экономической стратегии предприятия. В рамках инвестиционного планирования, необходимо учитывать экономические и социальные процессы происходящие в окружающей среде предприятия.

• маркетинговый анализ
• стратегическое планирование;
• анализ финансовой отчетности;
• производство продукции или услуги;
• информационное обеспечение;
• планирование трудовых ресурсов.

К сожалению, на практике, при проведении инвестиционного планирования к этапу сбора необходимой информации о состоянии рынка инвестиционных товаров или услуг подходят формально, что в конечном счете, приводит к неправильной оценке объекта инвестиций.

К примеру, компания “Х” планирует увеличить свою долю рынка с помощью M&A сделок и перед менеджментом компании, стоит задача финансовой оценки компании на продуктовом рынке.

Безусловно, прежде чем приобретать компанию “У”, необходимо определиться, какая компания будет наиболее привлекательной, с точки зрения краткосрочного соотношения инвестиции/риск.

А как оценить целесообразность приобретения компании “У”?

• Проанализировать данные из блока “Отраслевая статистика” и изучить тенденции в интересующей вас отрасли, что позволит оценить целесообразность инвестиционных вложений.
• Оценить эффективность системы ценообразования и логистического управления на базе данных по отгрузкам, видимому внутреннему потреблению и ценам производителей/потребителей.
• Проанализировать структуру внешнеторгового товарооборота интересующей вас продукции, определить динамику цен экспорта/импорта, структуру основных стран-контрагентов, общие тенденции, указывающие на рост или снижение спроса на конкретном товарном рынке.
• Сформировать рейтинг компаний в интересующей вас отрасли и по любым финансовым показателям, среди которых: Выручка, Рентабельность продаж, Чистая прибыль и многие другие.